Главный герой Пауль Мартинс, анархист и идеалист, по профессии — журналист, пишущий стихи, борется против популистского губернатора и консервативного президента Порфирия Диаса. В этом его поддерживают революционные силы. Мартинс мучается, так как эти два коррумпированных политических деятеля были в прошлом его друзьями, и были избраны при его моральной поддержке.

Белым громадам ультрасовременных домов и фешенебельным дворцам противопоставлены развалившиеся хибары, сколоченные из фанеры и жести, грязь и нищета. Это фавеллы — трущобы Рио-де-Жанейро. Здесь живет простой и веселый трудовой народ города. О жизни этих людей, о социальных контрастах города рассказывает фильм.